Đầu tư cổ phiếu và trái phiếu - Nên lựa chọn hình thức nào?

Đầu tư cổ phiếu và trái phiếu là hai hình thức phổ biến trên thị trường chứng khoán. Nên đầu tư vào kênh nào trong hai hình thức này là nỗi bận tâm chung của nhiều người. 

Cổ phiếu và trái phiếu là những loại chứng khoán được rất nhiều nhà đầu tư quan tâm. Với những người mới đầu tư, việc lựa chọn đầu tư cổ phiếu hay trái phiếu là câu hỏi khó trả lời. Qua bài viết này, Anfin sẽ cung cấp khái niệm, cách phân biệt, những lợi ích và rủi ro của từng hình thức để bạn có thể ra quyết định phù hợp. 

Khái niệm cổ phiếu và trái phiếu

Cổ phiếu là gì?

Cổ phiếu là chứng chỉ do công ty cổ phần phát hành, bút toán ghi sổ hoặc dữ liệu điện tử xác nhận quyền sở hữu một hoặc một số cổ phần của công ty đó. Khi bạn mua cổ phiếu, bạn sẽ sở hữu một phần nhỏ của công ty và trở thành cổ đông. Phần mà bạn sở hữu sẽ được gọi là cổ phần. Có nhiều loại cổ phiếu khác nhau như cổ phiếu phổ thông, cổ phiếu ưu đãi, cổ phiếu quỹ,... 

Khi bạn sở hữu cổ phiếu của một công ty, nếu công ty hoạt động tốt, giá trị cổ phiếu của bạn sẽ tăng lên. Sau đó, bạn có thể bán những cổ phiếu đó cho một nhà đầu tư khác để thu lợi nhuận. Ngược lại, nếu công ty đó hoạt động kém, giá trị cổ phiếu của bạn có thể giảm xuống dưới mức bạn mua. Trong trường hợp này, nếu bạn bán, bạn sẽ bị lỗ.

Các công ty có thể phát hành cổ phiếu vì nhiều lý do. Nhưng lý do phổ biến nhất là huy động tiền mặt để sử dụng cho việc thúc đẩy tăng trưởng hoạt động của công ty trong tương lai.

Xem thêm:

• Bạn muốn tìm hiểu thêm về cổ phiếu và cách bắt đầu đầu tư cổ phiếu? Hãy xem ngay bài viết này.
• Cách mua cổ phiếu online đơn giản, an toàn không thể bỏ lỡ!

Trái phiếu là gì?

Trái phiếu là một giấy nợ hoặc chứng nhận nợ của Chính phủ hay công ty phát hành trái phiếu với người sở hữu, trong một thời gian xác định và với một khoản lợi tức quy định. Điều này đồng nghĩa với việc đơn vị phát hành trái phiếu phải trả cả gốc lẫn lãi cho người sở hữu khi đến ngày đáo hạn. Thời hạn của trái phiếu tùy thuộc vào loại trái phiếu bạn mua, nhưng thường dao động từ vài ngày đến 30 năm. 

Nếu công ty phá sản trong thời hạn của trái phiếu, bạn sẽ không thể nhận các khoản thanh toán lãi suất và cả tiền gốc của mình.

Xem thêm bài viết Nhập môn chứng khoán: Hướng dẫn cho người mới bắt đầu

Nét tương đồng và sự khác biệt của cổ phiếu và trái phiếu

Điểm giống nhau của hai loại

Tuy là hai loại chứng khoán khác nhau, nhưng cổ phiếu và trái phiếu cũng có những điểm giống nhau sau:

• Đây đều là hai loại hình đầu tư chứng khoán mà người đầu tư cần bỏ vốn ra mua để có quyền sở hữu.
• Đầu tư vào hai hình thức này, bạn đều phải đối mặt với rủi ro trong trường hợp các công ty hay tổ chức phát hành gặp khó khăn về tài chính hoặc phá sản.
• Bạn có thể chuyển nhượng hay bán bất cứ lúc nào để thu hồi vốn.
• Cổ phiếu và trái phiếu đều có rủi ro về thanh khoản. Rủi ro này nghĩa là người đầu tư không thể bán được trái phiếu/ cổ phiếu ngay lập tức hoặc không bán được với mức giá như kỳ vọng. 
• Khi tham gia đầu tư cổ phiếu hay trái phiếu, các nhà đầu tư và tổ chức phát hành cần tuân theo các quy định chung của thị trường chứng khoán, và quy định của nhà nước, Bộ Tài chính. 

Nên đầu tư cổ phiếu nào là câu hỏi chung của rất nhiều nhà đầu tư mới. Hãy cùng Anfin tìm câu trả lời nên mua cổ phiếu nào qua bài viết dưới đây.

Sự khác nhau giữa cổ phiếu và trái phiếu

Ngoài những điểm giống nhau kể trên, hai loại chứng khoán này có nhiều điểm khác biệt sau:

Xem thêm chi tiết Cách phân biệt cổ phiếu và trái phiếu đơn giản cho nhà đầu tư.

Tóm lại: Nên đầu tư cổ phiếu hay trái phiếu?

Qua các thông tin phía trên, chắc hẳn các bạn đã hiểu thêm phần nào về cổ phiếu và trái phiếu.

Có thể thấy, khi đầu tư cổ phiếu, bạn có thể thu về lợi nhuận cao hơn trái phiếu. Vì là người sở hữu cổ phần của công ty, nên nếu công ty hoạt động tốt, tăng trưởng nhanh thì giá trị cổ phiếu của bạn sẽ tăng cao, khoản lãi bạn nhận được cũng sẽ nhiều hơn so với đầu tư trái phiếu. Tuy nhiên, vì cổ phiếu không mang lại mức lãi suất đảm bảo như trái phiếu, mà phụ thuộc vào hoạt động của công ty, nên rủi ro cũng cao hơn. Trong trường hợp công ty hoạt động sa sút, cổ phiếu bạn nắm giữ rớt giá thì bạn sẽ chịu lỗ.

Vì vậy, nếu lựa chọn đầu tư cổ phiếu, bạn cần tìm hiểu kỹ về công ty bạn dự định đầu tư. Đồng thời, bạn cũng cần theo dõi các tin tức thị trường, thực hiện các phân tích để có thể đưa ra quyết định phù hợp tùy vào từng thời điểm.

Với đầu tư trái phiếu, vì người đầu tư sẽ nhận lãi suất cố định và thu vốn về sau khi đáo hạn, nên hình thức này ổn định và ít rủi ro hơn. Tuy nhiên, mức lại suất chỉ giới hạn theo thỏa thuận ban đầu. Trong trường hợp doanh nghiệp bạn mua trái phiếu phá sản, bạn cũng có thể sẽ mất khoản đầu tư.  

Vậy nếu bạn đang phân vân giữa cổ phiếu và trái phiếu, bạn hãy cân nhắc về mục tiêu lợi nhuận và mức độ chịu rủi ro của mình để ra quyết định. Nếu bạn là một người thích sự an toàn và ổn định, bạn sẽ phù hợp với đầu tư trái phiếu và nhận lãi đều đặn. Nếu muốn mạo hiểm để có mức lợi nhuận cao hơn, cổ phiếu là lựa chọn lý tưởng cho bạn.

Dù bạn lựa chọn hình thức nào, bạn cũng nên trang bị trước kiến thức về đầu tư, tài chính, đánh giá công ty,… và tìm hiểu về cách hoạt động của từng kênh đầu tư. Việc trang bị trước kiến thức sẽ bạn giúp bạn giảm thiểu rủi ro và đầu tư hiệu quả hơn.

Anfin chúc bạn có được lựa chọn đầu tư phù hợp!