Nhôm và hợp đồng tương lai Nhôm Comex trên thị trường hàng hóa phái sinh

Hợp đồng tương lai nhôm Comex là một công cụ tài chính phổ biến được sử dụng để định giá nhôm trên thị trường toàn cầu. Hợp đồng này được niêm yết trên Sở giao dịch hàng hóa New York (Comex), một chi nhánh của Sở giao dịch hàng hóa Chicago (CME Group). Đây  là một trong những mặt hàng đầu tư được giao dịch nhiều nhất, phản ánh nhu cầu thực tế về nhôm và cả xu hướng kinh tế toàn cầu.

Tổng quan về nhôm

Nhôm là một kim loại màu trắng bạc, mềm và nhẹ, được ký hiệu là Al trong bảng tuần hoàn nguyên tố. Nó là nguyên tố phổ biến thứ ba trên vỏ Trái đất, chiếm khoảng 8% khối lượng lớp vỏ. Nhôm có nhiều đặc tính hữu ích khiến nó trở thành vật liệu quan trọng trong nhiều ngành công nghiệp.

Nhôm là kim loại có tính ứng dụng cao trong ngành công nghiệp

Đặc điểm chính của nhôm:

• Trọng lượng nhẹ: Nhôm có trọng lượng nhẹ hơn rất nhiều so với các kim loại thông dụng khác như thép, đồng và sắt. 
• Độ dẻo: Nhôm có thể dễ dàng dát mỏng và kéo thành sợi. 
• Chống ăn mòn: Nhôm tạo ra một lớp oxit mỏng trên bề mặt khi tiếp xúc với không khí, giúp bảo vệ kim loại khỏi sự ăn mòn. 
• Dẫn điện và dẫn nhiệt tốt.
• Có thể tái chế: Nhôm có thể được tái chế nhiều lần mà không làm mất đi các đặc tính của nó. 

Nhôm không tồn tại ở dạng kim loại nguyên chất trong tự nhiên mà thường được tìm thấy trong quặng bauxite. Địa điểm khai thác nhôm lớn nằm tại các khu vực nhiệt đới và cận nhiệt đới như Mỹ Latinh, Úc, Ấn Độ và Châu Phi.

https://www.tms.org/pubs/books/4062.chapter2.pdf

Quá trình khai thác nhôm bao gồm nhiều bước, bao gồm:

• Khai thác: Quặng bauxite được khai thác từ các mỏ lộ thiên hoặc mỏ ngầm.
• Nghiền và tuyển quặng: Quặng bauxite được nghiền thành bột mịn, sau đó loại bỏ tạp chất.
• Chiết xuất Alumina: Alumina, thành phần chính của quặng bauxite, được chiết xuất bằng phương pháp Bayer.
• Điện phân: Alumina được điện phân bằng cách nung chảy trong một bể chứa điện phân và truyền dòng điện qua nó. Quá trình này tạo ra nhôm kim loại ở cực âm và oxy ở cực dương.
• Luyện kim: Nhôm thô được tinh chế bằng cách loại bỏ tạp chất và điều chỉnh thành phần hóa học để đáp ứng các yêu cầu sử dụng cụ thể.

Các mỏ nhôm được đánh giá có giá trị rất lớn

Nhôm được sử dụng trong nhiều ngành công nghiệp khác nhau, bao gồm:

• Xây dựng: Nhôm được sử dụng làm nguyên liệu cho cửa sổ, cửa ra vào, mái nhà, tấm ốp và các thành phần xây dựng khác do trọng lượng nhẹ, độ bền và khả năng chống ăn mòn của nó.
• Vận tải: Nhôm được sử dụng trong thân máy bay, xe hơi, xe tải và tàu hỏa để giảm trọng lượng và cải thiện hiệu suất nhiên liệu.
• Bao bì: Nhôm được sử dụng để sản xuất lon, hộp đựng thực phẩm và các loại bao bì khác do khả năng chống rỉ sét, độ bền và khả năng bảo quản thực phẩm tốt.
• Điện tử: Nhôm được sử dụng trong các thành phần điện tử như vỏ máy tính, điện thoại di động và dây dẫn điện do khả năng dẫn điện tốt và trọng lượng nhẹ.
• Hàng tiêu dùng: Nhôm được sử dụng trong nhiều sản phẩm gia dụng như đồ nội thất, dụng cụ nấu nướng và đồ thể thao do tính dẻo, độ bền và khả năng tái chế của nó.

Các hợp đồng có thể đầu tư vào nhôm Comex

Có hai loại hợp đồng chính cho phép bạn đầu tư vào nhôm:

• Hợp đồng tương lai: Hợp đồng tương lai nhôm là một thỏa thuận mua hoặc bán một lượng nhôm nhất định với giá đã định trước vào một thời điểm trong tương lai. Loại hợp đồng này được giao dịch trên các sàn giao dịch hàng hóa như Sở Giao dịch Hàng hóa Việt Nam (MXV) và Sở Giao dịch Hàng hóa New York (COMEX). Các nhà đầu tư sử dụng hợp đồng tương lai để đầu cơ vào giá nhôm hoặc để phòng ngừa rủi ro.
• Hợp đồng quyền chọn: Hợp đồng quyền chọn nhôm cho phép mua (quyền chọn mua) hoặc bán (quyền chọn bán) một lượng nhôm nhất định với giá đã định trước (giá thực hiện) vào hoặc trước một ngày hết hạn nhất định. Quyền chọn nhôm cung cấp cho các nhà đầu tư quyền, nhưng không phải nghĩa vụ, thực hiện giao dịch với giá thực hiện. Các nhà đầu tư sử dụng quyền chọn nhôm để tăng thêm tiềm năng sinh lời hoặc để hạn chế rủi ro cho các khoản đầu tư nhôm hiện tại của họ.

Có thể thấy rằng nhôm Comex không chỉ là một phần của thị trường hàng hóa toàn cầu mà còn là một cơ hội đầu tư đầy hứa hẹn. Với sự biến động của thị trường và nhu cầu ngày càng tăng, nhôm Comex tiếp tục chứng minh tiềm năng tăng trưởng và khả năng sinh lời. Đây là thời điểm để những nhà đầu tư nhạy bén nhìn nhận và tận dụng cơ hội, và Anfinx chính là nền tảng mà bạn có thể tin tưởng để bắt đầu hành trình đầu tư của mình. 

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT NHÔM COMEX (ALI)

Biểu đồ giá nhôm Comex hôm nay

Giá nhôm COMEX có xu hướng tăng trong những tháng gần đây, chủ yếu do nhu cầu tiêu thụ nhôm từ các ngành công nghiệp như xây dựng, vận tải và đóng gói vẫn đang ở mức cao. Đồng thời, nguồn cung nhôm ở Nga đang bị gián đoạn do căng thẳng địa chính trị gia tăng giữa Nga và Ukraine. 

Nhôm Comex được giao dịch trên Sàn giao dịch Comex (COMEX). Đây là sàn giao dịch hàng hóa lớn nhất thế giới, thuộc Sở giao dịch hàng hóa New York (NYMEX). COMEX cung cấp hợp đồng tương lai và hợp đồng quyền chọn cho nhôm. Nhôm COMEX đóng vai trò quan trọng trong việc xác định giá nhôm toàn cầu. Giá nhôm COMEX được sử dụng làm điểm tham chiếu cho các giao dịch nhôm khác trên thế giới.

Các yếu tố ảnh hưởng tới giá nhôm

Giá nhôm chịu ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố, bao gồm:

Yếu tố cung

• Nhu cầu tiêu thụ: Nhu cầu tiêu thụ nhôm từ các ngành công nghiệp như xây dựng, vận tải và đóng gói là yếu tố quan trọng nhất ảnh hưởng đến giá nhôm. Nhu cầu cao dẫn đến giá cao và ngược lại.
• Tăng trưởng kinh tế: Tăng trưởng kinh tế toàn cầu thúc đẩy nhu cầu tiêu thụ nhôm, qua đó đẩy giá nhôm lên cao.
• Mức độ đô thị hóa: Mức độ đô thị hóa ngày càng tăng dẫn đến nhu cầu cao về nhà cửa, cơ sở hạ tầng và các sản phẩm tiêu dùng có sử dụng nhôm, góp phần tăng giá nhôm.

Yếu tố cầu

• Sản lượng: Sản lượng nhôm toàn cầu ảnh hưởng trực tiếp đến giá nhôm. Sản lượng thấp dẫn đến nguồn cung hạn chế và giá nhôm tăng cao.
• Gián đoạn nguồn cung: Các sự kiện như thiên tai, bất ổn chính trị hoặc chiến tranh có thể gây gián đoạn nguồn cung nhôm, dẫn đến tăng giá.
• Chính sách chính phủ: Chính sách thuế, hạn ngạch và các quy định môi trường của chính phủ có thể ảnh hưởng đến sản lượng và giá nhôm.

Giá cả kim loại khác

• Giá đồng: Đồng là kim loại thay thế cho nhôm trong một số ứng dụng. Giá đồng tăng có thể khiến nhu cầu về nhôm giảm và giá nhôm giảm xuống.
• Giá vàng: Vàng được coi là nơi trú ẩn an toàn trong thời kỳ bất ổn kinh tế. Khi giá vàng tăng, nhà đầu tư có thể chuyển vốn khỏi các tài sản rủi ro như nhôm, dẫn đến giảm giá.

Yếu tố khác

• Lãi suất tăng: Lãi suất tăng khiến đầu tư vào các tài sản rủi ro như nhôm trở nên kém hấp dẫn hơn, có thể dẫn đến giảm giá nhôm.
• Hoạt động giao dịch của các nhà đầu tư quỹ và nhà đầu tư cá nhân có thể ảnh hưởng đến giá nhôm. Nhu cầu mua cao từ các nhà đầu tư có thể đẩy giá nhôm lên cao, trong khi nhu cầu bán cao có thể khiến giá nhôm giảm xuống.
• Giá năng lượng: Chi phí năng lượng cao có thể ảnh hưởng đến hiệu quả sản xuất nhôm và giá thành sản phẩm, từ đó ảnh hưởng đến giá nhôm.
• Biến động tỷ giá hối đoái: Biến động tỷ giá hối đoái có thể ảnh hưởng đến giá nhôm giao dịch bằng đồng USD.
• Thiên tai: Thiên tai như bão, lũ lụt có thể gây thiệt hại cho cơ sở hạ tầng sản xuất nhôm và ảnh hưởng đến giá nhôm.

THÔNG SỐ CƠ BẢN VỀ HỢP ĐỒNG GIAO DỊCH NHÔM COMEX

Chú ý:

• Ngày thông báo đầu tiên: Ngày thông báo đầu tiên cho việc giao hàng vật chất được công bố, tức là đến ngày này, nhà đầu tư giữ vị thế cần phải quyết định liệu có giao nhận hàng vật chất hay không. Do Sở Giao Dịch Hàng Hóa chưa thiết lập cơ chế giao hàng vật chất, nên tất cả các vị thế sẽ phải được tất toán trước ngày thông báo đầu tiên. Thông thường, ngày tất toán vị thế sẽ là trước ngày thông báo đầu tiên, khoảng hai (02) ngày làm việc.
• Ngày giao dịch cuối cùng: Ngày cuối cùng mà một hợp đồng tương lai có thể được giao dịch hoặc đóng lại trước khi giao nhận hàng. Trong khoảng thời gian từ ngày Thông báo Đầu tiên đến Ngày Giao Dịch Cuối Cùng, giá trên biểu đồ kỳ hạn sẽ tiếp tục biến động dựa trên cung cầu thực tế của sản phẩm có Hợp Đồng kỳ hạn. Theo quy định của Sở Giao dịch Hàng hóa Việt Nam, vị thế mở sau ngày Thông báo Đầu tiên sẽ ngay lập tức bị đóng lại. Nhà Đầu tư cần lưu ý các yếu tố này để xây dựng chiến lược giao dịch phù hợp.

TIÊU CHUẨN ĐO LƯỜNG

Theo quy định của sản phẩm Aluminium COMEX giao dịch trên Sở giao dịch COMEX.